Pengaturan teknis EUR/USD, GBP/USD, AUD/USD

Analisis Teknis USD

• EUR/USD mengikuti gelombang kenaikan pasca IHK. Posisi beli Euro (laporan CoT) terus melemah
• Cable berisiko mengalami overheating setelah pemilu Inggris, katalis bagi IHK AS
• Momentum AUD Melambat Setelah Perekonomian Tiongkok Terpuruk
• Tingkatkan keterampilan bisnis Anda dan dapatkan keunggulan kompetitif. Dapatkan tangan Anda Dolar Amerika Outlook Kuartal 3 hari ini untuk gambaran eksklusif katalis pasar utama yang harus ada dalam radar setiap trader:

EUR/USD mengikuti gelombang kenaikan IHK AS

Dengan berlalunya pemilu legislatif Perancis, euro telah menemukan kekuatan baru – sebagian besar disebabkan oleh penurunan tajam dolar, dan ekspektasi penurunan suku bunga The Fed pada bulan September hampir sepenuhnya diperhitungkan.

EUR/USD naik sekitar 250 pips dari level terendah akhir Juni, dengan mudah menembus simple moving average (SMA) 50 hari dan 200 hari. Pasangan ini sekarang memiliki zona resistensi utama – area antara 1,0942 dan 1,0960. Kedua level tersebut sesuai dengan retracement Fibonacci 50% dan 61,8% dari penurunan tahun 2021-2022 dan penurunan besar tahun 2023. Zona resistensi telah mengandung momentum bullish hampir sepanjang tahun ini dengan hanya dua penembusan sesaat – meskipun hanya dalam basis intraday.

Momentum bullish mungkin menghadapi resistensi di depan zona utama setelah mencapai tertinggi Juni di 1,0916, dengan indikator RSI bergerak sangat dekat dengan wilayah overbought.

Pidato Jerome Powell sore ini dapat membantu EUR/USD jika dia mempertahankan nada sedikit dovish yang dia ambil selama kesaksian dua harinya minggu lalu. Namun, potensi melemahnya sentimen ekonomi ZEW besok dapat membebani pasangan ini, yang dapat berkontribusi pada kemunduran.

Grafik harian EUR/USD

Sumber: TradingView, disiapkan oleh Richard Salju

Posisi EUR/USD menunjukkan kurangnya selera bullish, yang dapat dimengerti mengingat turunnya ekspektasi suku bunga dan ketidakpastian seputar pemilu Perancis.

Situasinya mungkin berbeda pada minggu depan, karena data posisi saat ini tidak memperhitungkan pergerakan apa pun pada kedua sisi CPI AS.

Grafik EUR/USD bersama dengan data posisi spekulatif CFTC

Sumber: CFTC, laporan CoT, disiapkan oleh Richard Salju

Cable berisiko mengalami overheating setelah pemilu Inggris, kata CPI AS

GBP/USD telah melonjak lebih dari 350 pips sejak level terendah akhir Juni. Hasil pemilu Inggris sebagian besar bersifat akademis, dengan hasil pemilu Polandia yang menunjukkan kemenangan telak bagi Partai Buruh. Pasar tidak menyukai ketidakpastian, itulah sebabnya aset-aset Inggris bereaksi positif setelah hasilnya diumumkan.

Aksi jual yang kuat pada dolar hanya memperkuat pergerakan naik Cable, melambungkan pasangan ini ke level tertinggi tahunan baru. Level resistensi signifikan berikutnya muncul di tertinggi Juli 2023 di 1,3142, namun risiko overheating kini menjadi lebih jelas karena RSI berupaya pulih dari wilayah overbought. Bukan hal yang aneh bagi pasar untuk mengambil jeda setelah kenaikan yang begitu cepat, yang berarti koreksi jangka pendek tidak dapat dikesampingkan pada tahap ini.

GBPGrafik harian /USD

Sumber: TradingView, disiapkan oleh Richard Salju

Posisi long spekulatif yang dilakukan oleh spekulan besar dan dana lindung nilai yang diwajibkan untuk mengungkapkan posisi mereka kepada CFTC melonjak, sehingga memperlebar kesenjangan antara posisi long dan short. Terdapat preferensi yang jelas terhadap pound Inggris, dengan posisi buy meningkat tajam sementara posisi short tetap lemah. Penurunan dolar baru-baru ini telah membantu menjadikan pound Inggris salah satu yang memperoleh keuntungan terbesar di arena valuta asing.

Posisi Beli Sterling Dipercepat untuk Memperluas Posisi Beli Bersih

Sumber: CFTC, laporan CoT, disiapkan oleh Richard Salju

Penasaran bagaimana positioning pasar dapat memengaruhi harga aset? Panduan Perasaan kami memiliki informasinya: unduh sekarang!

Momentum AUD Melambat Setelah Perekonomian Tiongkok Terpuruk

PDB Tiongkok tumbuh kurang dari perkiraan pada kuartal kedua dibandingkan dengan kuartal kedua tahun lalu dan juga meningkat sebesar 0,7% dibandingkan kuartal pertama tahun 2024, meleset dari perkiraan sebesar 1,1% dan turun di bawah angka 1,5% pada kuartal pertama. tahun 2024.

Data yang lebih buruk dari perkiraan dapat berdampak pada kenaikan AUD/USD pada saat aset-aset berisiko bertahan dengan cukup baik. Dolar Australia cenderung mengikuti indeks S&P 500, yang mengalami tahun yang kuat sejauh ini pada tahun 2024 berkat beberapa saham. The Fed juga diperkirakan akan menurunkan suku bunga untuk pertama kalinya sejak siklus kenaikan suku bunga dimulai pada bulan September, hal ini kontras dengan pemikiran Reserve Bank of Australia (RBA) dalam menghadapi inflasi yang membandel.

Perbedaan suku bunga yang positif dan meningkat antara Australia dan Amerika Serikat membantu menjaga Aussie tetap tinggi, namun pasangan ini baru-baru ini memasuki wilayah overbought, membuka kemungkinan pullback dalam jangka pendek. Level support potensial muncul di 0,6730 dengan perpanjangan ke atas muncul di tertinggi akhir Desember di 0,6870 jika momentum bullish mencapai kenaikan lebih lanjut.

Grafik harian AUD/USD

Sumber: TradingView, disiapkan oleh Richard Salju

Sentimen terhadap AUD baru-baru ini berubah menjadi positif (net long) karena posisi short terhenti dan posisi long meningkat karena perbedaan suku bunga baru-baru ini antara Australia dan Amerika Serikat.

AUD/USD dengan posisi spekulatif panjang dan pendek yang sesuai

Sumber: CFTC, laporan CoT, disiapkan oleh Richard Salju

— Ditulis oleh Richard Snow untuk DailyFX.com

Hubungi dan ikuti Richard di Twitter: @RichardSnowFX